Daily 경제금융용어 - 거시건전성 정책, 거액결제시스템, 거액익스포저 규제

거시건전성 정책(macroprudential policy)

: 경제전체의 금융안정을 위해 **시스템 리스크(systemic risk)를 억제하는 정책을 의미
: 목표는 시스템 리스크에 대한 선제적 대응, 과도한 금융불균형 축적 억제, 급격한 되돌림 현상(unwinding) 완화, 금융시스템의 복원력(resilience) 강화, 금융연계성 제어 등을 통해 금융위기의 발생가능성과 실물경제에 미치는 부정적인 영향(spillover effects)을 최소화하는데 있다
*미시건전성정책(microprudential policy): 개별 금융회사의 부실 방지를 목적
**시스템 리스크: 금융시스템 일부 또는 전부의 장애로 금융 기능이 정상적으로 수행되지 못함에 따라 실물경제에 심각한 부정적 파금효과를 미칠 수 있는 위험을 의미
***http://www.hani.co.kr/arti/economy/economy_general/978508.html

거액결제시스템(large-value funds payment system)

: 거액의 자금이체가 참가기관 간에 자기계산으로 또는 고객을 대신하여 이루어지는 자금이체시스템
: 실제로 결제되는 지급지시에 최소금액이 설정된 것은 아니나 일반적으로 금융시장에서 이루어진 금융기관간 콜거래, 증권 또는 외환매매 등 거액거래에 따른 대금결제를 다루기 때문에 건당 결제금액이 매우 크다
: 한 나라의 금융기관간 거래자금 대부분을 결제하는 중요시스템으로서 결제시점 관리와 **결제리스크 감축의 필요성이 높아 주요국의 거래결제시스템은 대부분 ***신용리스크를 제거할 수 있는 실시간총액결제방식을 채택하고 있으며 운영도 중앙은행이 직접 맡는 경우가 많다
: 한국의 한은금융망(BOK-Wire+), 미국 연준의 Fedwire, 유럽중앙은행(ECB)의 TARGET2 등
§ 소액결제시스템, 지급결제시스템, 총액결제시스템
*https://www.ajunews.com/view/20200203114843386
**결제리스크: 예기치 못한 사정으로 인하여 결제가 예정대로 이루어지지 않을 가능성 또는 그로 인하여 야기되는 손실발생 가능성
***신용리스크: 채권,채무관계에서 채무자의 채무불이행, 이행거부 또는 신용도 하락 등으로 인해 손실이 발생할 가능성을 의미

거액익스포저 규제

: 은행의 특정 차주 등에 대한 신용공여가 과대한 경우 해당 거래상대방의 채무불이행 등의 발생시 해당 은행의 자본건전성을 심하게 훼손할 가능성(편중리스크)이 있다. 바젤2에서는 이러한 편중리스크를 직접 규율하지 않고 각국 감독당국이 편중리스크를 점검, 관리하도록 하였다. 한국은 은행법상 동일인, 동일차주 신용공여 한도 제도를 통해 편중리스크를 관리하고 있다
: 금융위기 이후 금융기관간 상호연계성에 의한 시스템적 리스크를 억제하고 편중리스크의 근본적인 관리 필요성이 대두됨에 따라 바젤위원회(BCBS)는 거액익스포저 규제를 도입하였다
: 거액익스포저를 특정 차주(개인, 법인을 모두 포함하여 한국 은행법상 동일인에 해당, single counterparty) 또는 이와 경제적으로 연계되어 있어 신용리스크를 공유하는 자(은행법상 동일차주에 해당, group of connected counterparties)에 대한 신용 익스포저가 은행 기본자본의 10%를 초과하는 경우로 정의하고 거액익스포저 현황을 감독당국에 보고하도록 하는 한편, 거액익스포저가 기본자본의 25%를 초과하지 못하도록 하고 있다
: 상호연계성으로 인한 시스템적 리스크를 억제하기 위해 글로벌 시스템적 중요 은행간 익스포저에 대해서는 한층 강화된 15% 한도를 적용하도록 하고 있다
: 2019년부터 시행
§ 동일인 신용공여한도제(동일인 여신한도제)
*익스포저(Exposure): 리스크에 노출되어 있는 금액을 의미
**차주: 대출을 받는 사람